Investor Sentiment Shifts as Grayscale Bitcoin ETF Outflows Slow Down

Aktuelle Prognosen deuten darauf hin, dass sich das Investorengefühl auf dem cryptocurrency-Markt nach einem längeren Rückgang verändert. Major-Crypto-Währungen wie Bitcoin haben sich nach einem starken Rückgang von ihren Höchstständen im Jahr 2021 auf niedrigere Preise stabilisiert. Gleichzeitig erlebte ein bedeutendes cryptocurrency-Investment-Trust in diesem Jahr seine erste Nettoinflowwoche, was darauf hindeutet, dass einige Investoren die günstigen Preise nutzen.
Es gibt also Anzeichen dafür, dass der gesamte Crypto-Markt möglicherweise einen Tiefpunkt aufweist, was zu einer positiven Stimmung bei Analysten führt. Unsicherheiten bezüglich Inflation, Rezessionsrisiken und strengeren Zentralbankpolitiken deuten jedoch auf eine anhaltende Volatilität hin. Investoren müssen kurzfristige Sorgen mit dem langfristigen Potenzial des cryptocurrency-Ecosystems abwägen.

Preisstabilisierung

Die Preise des cryptocurrency-Marktes haben sich nach einem volatilen Jahr 2021 stabilisiert. Bitcoin, die größte cryptocurrency durch Marktkapitalisierung, wird derzeit im Bereich von $20.000 bis $24.000 gehandelt, nachdem es im November 2021 einen Allzeithoch von etwa $69.000 erreicht hatte.
So haben sich auch andere wichtige Kryptowährungen wie Ethereum, Binance Coin und Cardano im Vergleich zu ihren Höhepunkten im Jahr 2021 in geringere Handelsspanne verlagert. Zum Beispiel ist Ethereum im Handel um etwa $1.500 gesunken, von seinem Höchststand von $4.800 im Vorjahr. Diese Stabilisierung deutet darauf hin, dass der Markt nach den starken Rückgängen im ersten Halbjahr 2022 einen Tiefstand schaffen könnte.
Obwohl die Preise im Vergleich zu 2021 weiterhin rückläufig sind, deutet die geringere Volatilität auf eine potenzielle Verschiebung des Marktes hin. Investoren, die auf eine größere Klarheit der Preisniveaus gewartet haben, bevor sie wieder in den Markt eintraten, könnten anfangen, sich auf diese niedrigeren Niveaus zu positionieren. Doch eine anhaltende Unsicherheit in den makroökonomischen Bedingungen könnte zu weiteren Schwankungen im nahen Zeitraum führen.

Analytische Positivität

Einige Marktanalytiker sind der Ansicht, dass der gesamte Crypto-Markt einen Tiefpunkt erreicht hat und dass das Investorengefühl zunehmend positiver ist. Nachdem der Preis für die größte Kryptowährung im November 2021 drastisch gesunken war, hat er sich in den letzten zwei Monaten zwischen $20,000 und $24,000 stabilisiert. Dieser range-bound trading zeigt, dass der massive Sell-off möglicherweise vorbei ist.
Außerdem erlebte ein führendes cryptocurrency-Investment-Trust in diesem Jahr seine erste Woche mit Nettoeinnahmen, was auf erneutes Interesse der Anleger hinweist. Da die Preise noch deutlich von ihren Vorhochs gesenkt wurden, betrachten manche dies als Gelegenheit, den Dip zu kaufen. Die extreme Furcht, die den Markt während des Crashs dominierte, hat sich in einen vorsichtigen Optimismus verwandelt.
Analysten weisen auf positive On-Chain-Trends und Fundamentals für große Crypto-Währungen hin, obwohl es Risiken gibt. Erhöhte Metrics für den Netzwerkwachstum, aktive Adressen und Entwicklungsaktivitäten zeigen, dass die Kerntechnologie weiterhin reifen wird. Einige glauben, dass der Markt zu kurzfristigen makroökonomischen Faktoren überreagiert, was die langfristige Investmentthesis nicht verändert.
Insgesamt gehen die Analysten nach der starken Preisrückkehr von früheren Tiefs wieder bullisch. Wenn sich der Trend fortsetzt, könnte momentum dazu beitragen, mehr Geld in den Crypto-Markt zurückzubringen. Aber Unsicherheit bleibt bestehen, und der Boden kann noch nicht definitiv sein. Analysten empfehlen vorsichtiges Optimismus, während sie Preisaktionen und On-Chain-Signale eng überwachen.

Widere wirtschaftliche Bedenken

Einige Hinweise deuten darauf hin, dass sich das Gefühl auf dem cryptocurrency-Markt verbessert während größerer wirtschaftliche Unsicherheiten weiterhin Risiken darstellen. Eine steigende Inflation und das Potenzial für eine Rezession sind für viele Investoren nach wie vor im Blick.
Die Inflation hat sich im Jahr 2022 auf 40-jährige Höhen gehalten, was dazu führte, dass große Zentralbanken wie die Federal Reserve aggressiv die Zinssätze erhöhten. Diese monetäre Verfestigung wirkt sich nach unten auf Wachstumsaktivität wie Cryptocurrencies aus. Im Falle eines wirtschaftlichen Abschwungs würde es wahrscheinlich zu weiteren Verkaufsdruck kommen.
Die Sorge um eine Rezession hat zugenommen, weil Faktoren wie ein sinkender GDP, Störungen in der Lieferkette und andere sich verschlechternde Wirtschaftsindikatoren zugrunde liegen. Eine Rezession könnte dazu führen, dass risikoscheue Investoren spekulative Vermögenswerte wie Cryptocurrencies verlassen. Auch wenn eine technologische Rezession vermieden wird, könnten Befürchtungen wegen eines bedeutenden wirtschaftlichen Rückgangs für Crypto einen Anstieg bewirken.
Um eine positive Entwicklung von Cryptocurrencies zu ermöglichen, muss die Inflation deutlich zeigen, dass sich die Risiken einer Abschwächung oder einer Rezession abzeichnen. Ansonsten könnte Angst vor der Wirtschaft dazu führen, dass Investoren ihre Exposition gegenüber volatilen digitalen Vermögenswerten reduzieren. Der Weg der monetären Politik und der ökonomischen Grundlagen soll wesentliche Antriebe für ein breiteres Gefühl für das Investieren in Kryptowährungen sein.

Accumulation versus Trading

Die gesunkenen Preise für Kryptowährungen im Jahr 2022 haben zu unterschiedlichen Verhaltensweisen zwischen langfristigen Investoren und kurzfristigen Tradern geführt. Viele langfristige Investoren, die an die Technologie und das zukünftige Potenzial von Kryptowährungen wie Bitcoin und Ethereum glauben, haben die niedrigeren Preise als Gelegenheit genutzt, um mehr Aktien zu erwerben und ihren Durchschnittszins zu senken. Trotz des jüngsten Rückgangs sind diese „HODLers“ weiterhin zuversichtlich in der langfristigen Entwicklung des Crypto-Marktes.
Auf der anderen Seite sind Short-term-Crypto-Trader aufgrund von hoher Unsicherheit und Unsicherheit deutlich geschäftiger geworden. Da die Preise keinen eindeutigen Aufwärtstrend aufweisen, haben sich viele Trader auf die Sidelines bewegt oder sich zu extrem kurzfristigen Transaktionen bewegt. High-risk appetite hat bei Swing-Tradern und Crypto-Day-Tradern, die auf momentum- und technische Analysen angewiesen sind, signifikant abgenommen. Während langfristige Investoren in Zeiten der Angst zögerlich sind, sind kurzfristige Trader besorgt über mögliche weitere Verluste und fehlende Überzeugung in Kaufsignalen.
Die Unterscheidung zwischen einer langfristigen Akkumulation und einer kurzfristigen Hesitancy soll eine wichtige Dynamik darstellen, da der Crypto-Markt versucht, einen Tiefpunkt zu etablieren. Wenn die Trader mit geringem Risikoappetit zurückkehren könnte dies ein zunehmendes Vertrauen in eine Reversal-Crypto signalisieren. Wenn die kurzfristige Aktivität jedoch weiterhin muted bleibt, könnte es erforderlich sein, von langfristigen Investoren neues Kapital zu beschaffen, um die nächste große Crypto-Rallye zu entfachen.

Key Market Factors, die die Leistung von Cryptocurrency beeinflussen

Die Prognose des cryptocurrency-Marktes für den Rest des Jahres 2022 wird von mehreren wesentlichen Faktoren abhängen:

Zentralbankpolitik

Centralbanken wie die Federal Reserve treffen Maßnahmen, die erhebliche Auswirkungen auf Cryptocurrencies haben. Tighter monetary policy zur Bekämpfung hoher Inflation neigt dazu, die Liquidität und den Risikoappetit zu verringern, was zu einem Anstieg der Preise für Kryptowährungen führt. Wenn die Inflation jedoch entspannt würde und es den Zentralbanken erlaubt würde, eine weniger hawkishe Haltung einzunehmen, könnte dies das Crypto-Marktgefühl stärken.

Regelungen

Regulatory developments related to cryptocurrency are intended to influence their adoption. Eine gesteigerte Klarheit der Regulierung und Überwachung könnte das Vertrauen der Öffentlichkeit in Crypto stärken und eine weitere institutionalisierte Beteiligung fördern. Aber zu strikte Regelungen können Innovation hemmen und die Beteiligung verhindern. Eine ausgewogene Regelung, die Investoren schützt und gleichzeitig Raum für Wachstum bietet, soll ideal für Kryptowährungsmärkte sein.

Institutionelle Annahme

Eine größere Beteiligung von institutionellen Investoren wie etwa mutual funds, Pensionsfonds, Stiftungen, Investmentbanken und Unternehmen könnte dem Kryptowährungsmarkt Stabilität verschaffen. Wenn diese großen Akteure weiterhin Kryptowährungen in ihre Portfolios aufnehmen, deutet dies auf eine langfristige Rentabilität hin und kann weitere Anlagen fördern. Aber Risikoaversion bei Institutionen in der aktuellen Umgebung könnte dazu führen, dass sie in die Kryptowährung strömen.

Ecosystem Verbesserungen

Enhancements, die dazu beitragen, dass Cryptocurrencies mehr usable, scalable, interoperable und sichere sind, werden ihre Utility und Adoption stärken. Upgrades wie die Umstellung von Ethereum auf Proof-of-Stake, die Scaling-Lösungen von Layer 2 und Cross-Chain-Bridges tragen alle zur Stärkung des gesamten Crypto-Ecosystems bei. Wenn mehr dieser Verbesserungen umgesetzt werden, sollten sie letztendlich die Preise und das Vertrauen der Investoren unterstützen.

Historischer Kontext

Seit der ersten Einführung von Bitcoin im Jahr 2009 hat der cryptocurrency-Markt mehrere Boom- und Absturzklen durchgemacht. In den Anfangsjahren erlebte Bitcoin Phasen einer raschen Preissteigerung, die jedoch von starken Rückgängen gefolgt waren. Insgesamt zeigte sich der langfristige Trend jedoch positiv.
Der neue Bullmarkt begann im Jahr 2020, als die COVID-19-Pandemie ausbrach. Bitcoin und andere wichtige Kryptowährungen wie Ethereum verzeichneten erhebliche Gewinnsteigerungen, wobei Bitcoin im November 2021 ein Allzeithoch von etwa 69.000 US-Dollar erreichte. Im Jahr 2022 gab es jedoch einen deutlichen Rückgang des Marktes aufgrund allgemeiner wirtschaftlicher Bedingungen wie steigenden Zinssätzen und Inflation.
Diese Art von Volatilität ist für die cryptocurrency-Asset-Klasse nicht ungewöhnlich, da sie eher ein höheres Risiko als auch ein höheres Potenzial für Renditen aufweisen. Wenn man auf frühere Zeitabläufe zurückblickt, folgen schwerwiegende Bear-Märkte oft einer zeitweiligen Erholung und neuen Höhepunkten.
Nach dem Crypto-Rallye und-Crash 2013-14 dauerte es mehrere Jahre, bis sich der Markt nach unten und umgekehrt bewegte. So verzeichnete der Bear Market 2018-19 einen Rückgang der Preise um mehr als 80%, bevor sich die Dynamik verbesserte. Wenn sich historische Muster wiederholen, kann es notwendig sein, geduldig zu sein, bevor der nächste stetige Aufwärtstrend anhält.
Für langfristige Crypto-Investoren ist es entscheidend, einen maßgeblichen Ansatz zu verfolgen, der den Durchschnitt der Dollarkosten berücksichtigt und sich nicht auf vorübergehende Preisschwankungen in beide Richtungen verlassen. Es wird wichtig sein, eine Perspektive auf die technologische Entwicklung und die wachsende Adoption zu bewahren, die behind the scenes vor sich gehen.

2022 Market Outlook

Der Ausblick auf den cryptocurrency-Markt für den Rest des Jahres 2022 bleibt ungewiss. Es gibt unterschiedliche Meinungen von Experten darüber, ob die Preise einen Tiefstand erreicht haben oder ob es noch mehr Downside gibt.
Ein Großteil davon hängt von wichtigen makroökonomischen Faktoren ab, wie etwa der Zentralbankpolitik, Inflationsraten und der Möglichkeit einer größeren Recession. Die U.S. Federal Reserve hat im Jahr 2022 aggressiv die Zinssätze erhöht, um die hohe Inflation zu bekämpfen. Dies hat dazu geführt, dass Growth-Assets wie Cryptocurrencies unter Druck geraten, da Investoren aus riskanten Wetten zurückziehen. Falls die Inflationsrate unbeständig hoch bleibt, könnte die Fed auch weiterhin die Zinsen im Jahr 2022 erhöhen. Dies könnte den Crypto-Bear Market verlängern.
Aber einige Experten glauben, dass die Inflation im zweiten Halbjahr 2022 moderat sein könnte. Wenn die Fed die Rate erhöht, könnte die Risikobereitschaft steigen und die Preise für Kryptowährungen nach unten treiben. Aber eine potenzielle wirtschaftliche Rezession ist eine weitere unvorhersehbare Situation, die sich negativ auf Kryptowährungen auswirken könnte.
Auf der positiven Seite schreitet die Blockchain-Entwicklung weiter voran und große Institutionen investieren nach wie vor Geld in das Crypto-Ecosystem. Falls die technologische Seite stabil bleibt, könnte das Investorengefühl stetig ansteigen. Aber Regulierung will eine wichtige Rolle spielen. Unklare oder restriktive Politiken von Regierungen könnten die Einführung einer umfassenderen Cryptocurrency behindern.
Insgesamt sind die Expertenprognosen für 2022 gemischt. Einige Analysten prognostizieren moderate Preissteigerungen, wenn sich die wirtschaftlichen Bedingungen stabilisieren, während andere davon ausgehen, dass eine anhaltende Schwächung unwahrscheinlich ist. Es gibt viel Unsicherheit darüber, wie sich makroökonomische Trends entwickeln werden. Prudent Investoren möchten möglicherweise brace für anhaltende Volatilität, bis sich der fundamentale Backdrop verbessert.

Investor Takeaways

Im Jahr 2022 gab es auf dem cryptocurrency-Markt eine deutliche Schwankungsbreite, aber langfristig orientierte Anleger könnten die derzeitigen Preise als attraktiv für das Anlegen von Positionen empfinden. Aber die Unsicherheit bleibt hoch, und Investoren sollten mit Vorsicht vorgehen. Hier sind einige wichtige Rückschlüsse für Investoren, die eine cryptocurrency-Exposure in Betracht ziehen:
Dollar-Kosten-Durchschnittskauf kann helfen, Risiko zu managen. Denken Sie daran, kleinere periodische Einkäufe über einen längeren Zeitraum zu tätigen, anstatt einen großen lump sum all auf einmal zu investieren. Dies kann dazu beitragen, die Kaufpreise zu berechnen.

• Fokus auf die fundamentale Entwicklung. Die langfristige Adoption und Utilität von Kryptowährungen sind wichtiger als kurzfristige Preisschwankungen. Monitore Projekt-Roadmaps, Entwicklungsaktivitäten, institutionelle Beteiligung und Einsatz in der realen Welt.
  Allocate nur das, was du loslegen kannst. Cryptocurrencies sind nach wie vor sehr spekulativ. Exposure auf der Grundlage Ihrer Risikotoleranz auf einen geringen Prozentsatz Ihres Gesamtportfolios beschränken. Bereiten Sie sich auf weitere downside volatility vor.
  Nutzen Sie bei Bedarf steuerbegünstigte Konten. In den USA können digitale Vermögenswerte, die in IRAs oder anderen steuervergünstigten Konten gehalten werden, dazu beitragen, die Steuerschulden aus Handelstätigkeiten zu managen oder sie in die Fiat-Währung zurückzuführen.
  Halten Sie eine Langzeitperspektive. Cryptocurrencies befinden sich noch in den Anfängen der Einführung. Denken Sie eher an das Potenzial für einen Zeitraum von 5 bis 10 Jahren als kurzfristiges Trading. Die Technologie könnte große Industrien zerstören.
  Bleiben Sie über die Regeln informiert. Regierungspolitiken in Bezug auf digitale Vermögenswerte entwickeln sich rasch. Regulatory Änderungen könnten sich auf die Preise und den Zugang zu cryptocurrency-Plattformen auswirken. Monitor developments in English.
  Positioning-Portfolios, die eine bescheidene krypto-Allocation aufweisen können, können Diversifikation bieten, erfordern jedoch eine angemessene Risikomanagementstrategie. Dollar-Kosten-Averaging und die Nutzung von Steuervorteilskonten können dazu beitragen, Volatilität zu managen. Halten Sie den Fokus auf langfristige Grundlagen anstatt auf tägliche Preisschwankungen zu reagieren.

conclusion

Investorenstimmungen auf dem cryptocurrency-Markt haben in den letzten Wochen nach einem ausgedehnten Rückgang ein gewisses Optimismus gezeigt. Eine Stabilisierung der Preise und der Nettoeinnahmen in einem großen Investment-Trust deutet darauf hin, dass einige Marktteilnehmer von niedrigeren Bewertungssätzen für ihre bereits gesammelten Positionen profitieren.
Analysten bleiben jedoch vorsichtig, wenn es darum geht, dem Crypto-Bear-Markt ein Ende zu setzen. Weitere wirtschaftliche Unsicherheiten wie hohe Inflations- und Rezessionsrisiken könnten weiterhin auf riskante Vermögenswerte wie Kryptowährungen drücken. Außerdem hängt der Markt weiterhin von wesentlichen Faktoren wie der Zentralbankpolitik, den Vorschriften, den institutionalisierten Adoptionsraten und den Veränderungen im gesamten Ökosystem ab.
Es sieht so aus, als ob der Crypto-Markt momentan in einem Fluktuationszustand ist, wobei sich das Investorengefühl in Richtung positiver Entwicklung bewegt, aber dennoch viele Vorbehalte aufweist. Auch wenn einige die gegenwärtige Situation als Kaufmöglichkeit betrachten, bleibt die Unsicherheit weiterhin hoch und der Markt dürfte auch weiterhin volatil sein. Der Rest des Jahres 2022 soll spannend sein, wenn es darum geht, ob Cryptocurrencies ihre bullische Dynamik wiedererlangen können oder ob noch mehr Nachteile im Voraus liegen.